XRPFi : un nouveau chemin pour activer la capitalisation boursière de XRP
Récemment, le concept "XRPFi" a suscité des débats dans le monde des cryptomonnaies. XRPFi est la combinaison de XRP et de la finance décentralisée (DeFi), considéré comme une nouvelle direction pour activer XRP, cet ancien actif cryptographique, et promouvoir le développement de l'écosystème XRPL et Ripple.
XRP, en tant que cryptomonnaie non basée sur des contrats intelligents avec une capitalisation boursière juste après Bitcoin, a une application stable dans le domaine des paiements transfrontaliers à long terme. Cependant, en raison du manque de soutien pour les contrats intelligents, XRP a du mal à s'intégrer dans l'écosystème DeFi mainstream, ce paradoxe structurel devient progressivement un point de focalisation pour l'industrie.
Avec la suspension du procès contre Ripple, la croissance de la capitalisation boursière du stablecoin RLUSD, et l'attention continue du marché sur l'ETF XRP, les attentes des investisseurs pour l'avenir de XRP augmentent progressivement. Certains investisseurs institutionnels et particuliers commencent à s'intéresser à la façon d'améliorer les rendements et l'efficacité d'utilisation de XRP grâce à la DeFi, ce qui a conduit à l'émergence du concept XRPFi.
Flare Network : l'infrastructure de XRPFi
Dans le développement de XRPFi, Flare Network joue un rôle clé en tant que fournisseur d'infrastructure. Bien que le XRP Ledger se distingue par sa rapidité et sa stabilité, il présente des limitations en termes de compatibilité et de fonctionnalités de contrat nécessaires pour la DeFi. Flare, grâce à son habilitation technologique, est devenu le lien central entre le XRPL traditionnel et l'écosystème multi-chaînes de la DeFi.
Flare est une blockchain L1 compatible EVM, axée sur la réalisation de l'interopérabilité multi-chaînes. Son protocole FAssets peut mapper des actifs non-contrats intelligents comme XRP en FXRP, leur conférant ainsi la capacité d'appel de contrats, permettant ainsi une intégration transparente dans des protocoles de prêt décentralisés, de trading et de produits dérivés. Cela permet aux détenteurs de XRP de participer à des activités de rendement sur les chaînes principales, telles que le staking et le minage de liquidités.
De plus, Flare a introduit le stablecoin USD₮0, en tant qu'actif natif émis selon la norme OFT basée sur LayerZero, offrant une interopérabilité native inter-chaînes. Une fois apparié avec XRP, USD₮0 peut non seulement être utilisé pour construire des pools de profondeur de transaction et des garanties de prêt, mais également se connecter à l'écosystème USDT, injectant une "base de capital" hautement liquide dans l'écosystème XRPFi.
Les données montrent que l'écosystème Flare a récemment connu une croissance significative : au 10 juin, la valeur totale verrouillée (TVL) a dépassé 157 millions de dollars, principalement grâce au lancement de l'USD₮0, dont l'offre actuelle est d'environ 92,1 millions de dollars. Entre février 2024 et février 2025, la TVL de Flare a augmenté de plus de 400 % par rapport à l'année précédente. De plus, Flare a intégré plusieurs outils de portefeuille compatibles avec XRPL, réduisant ainsi la barrière d'entrée pour les utilisateurs.
Flare décrit son système XRPFi comme un "modèle de volant d'inertie" : 0 USD₮ fournit une source de capital, FXRP réalise la combinabilité des contrats, les deux associés apportent de la liquidité, ce qui stimule davantage d'applications DeFi et de scénarios réels, renforçant ainsi la valeur écologique à long terme de XRP.
À l'avenir, Flare prévoit d'intégrer davantage d'actifs non liés aux contrats intelligents dans son écosystème, élargissant ainsi les cas d'utilisation de ces actifs dans le domaine de la DeFi.
Doppler Finance: Construction de la matrice de rendement XRPFi
Tout en construisant la compatibilité sur la chaîne Flare, Doppler Finance a conçu un ensemble complet de mécanismes de rendement autour de XRP, visant à compléter les lacunes de XRP en matière de produits générateurs de revenus et financiers. Au 8 juin, la plateforme avait attiré plus de 30 millions de dollars de valeur totale verrouillée (TVL), devenant l'un des acteurs importants du domaine XRPFi.
Doppler Finance propose principalement deux types de produits de rendement : le rendement CeDeFi et les stratégies DeFi sur chaîne. Le premier gère les actifs par le biais d'une garde de niveau institutionnel et d'opérations quantitatives, tandis que le second explore des scénarios de rendement sur chaîne, y compris le prêt, les stratégies de stablecoins et le staking.
Dans le modèle CeDeFi, les utilisateurs déposent des XRP dans une adresse dédiée, les actifs sont conservés par le dépositaire et transférés selon un calendrier vers la plateforme d'échange pour mettre en œuvre des stratégies quantitatives, telles que l'arbitrage, le trading de base, etc. Les revenus sont renvoyés sur le compte de l'utilisateur après un règlement hors chaîne.
En termes de rendements en chaîne, Doppler s'engage activement avec l'écosystème des chaînes latérales XRPL, y compris les réseaux compatibles avec EVM et les protocoles émergents. Sa stratégie comprend :
Prêt XRP : Obtenez des intérêts ou des récompenses natives en déposant XRP dans un protocole de prêt conforme aux audits. Les emprunteurs utilisent d'autres actifs comme garantie, et la plateforme gère automatiquement le processus de liquidation pour garantir la sécurité.
Stratégie de rendement des stablecoins : utiliser XRP comme garantie pour emprunter des stablecoins, puis les déployer dans un protocole de rendement des stablecoins. Doppler utilise un ratio LTV conservateur, ajustant dynamiquement la position pour réaliser des rendements à faible risque.
Staking liquide et stratégies de levier : les utilisateurs peuvent effectuer un staking à effet de levier en un clic dans des pools LST spécifiques, en particulier autour de tokens de sidechain comme ROOT. Ce mécanisme simplifie le processus opérationnel grâce à des contrats automatisés, améliorant ainsi l'expérience utilisateur.
Pour réduire davantage les risques, Doppler Finance construit un marché de prêt à risque isolé, permettant à différents pools d'actifs de fonctionner indépendamment, évitant ainsi que des actifs à forte volatilité n'affectent la stabilité globale du système. En plus du pool central contenant des actifs majeurs tels que XRP, USDC et ROOT, Doppler Finance prévoit également de lancer plusieurs marchés isolés, y compris un pool LST conçu spécifiquement pour l'agriculture de rendement à effet de levier, ainsi qu'un marché isolé comprenant des jetons de jeu.
En ce qui concerne les mécanismes de sécurité, Doppler Finance adopte des mesures de gestion des risques multicouches. Pour la garde des actifs, la plateforme choisit des prestataires de services de premier plan dans le secteur et utilise des méthodes telles que la gestion par portefeuille froid, la vérification sur la chaîne et l'isolement en cas de faillite pour garantir la sécurité des actifs. En matière de trading quantitatif, la plateforme adopte un modèle de coopération multi-stratégies et multi-équipes, et conçoit la majorité des opérations sous forme de "structure de contrat de prêt", garantissant que le capital peut être récupéré dans des conditions non extrêmes.
De plus, tous les partenaires de collaboration doivent passer par une diligence raisonnable rigoureuse, y compris l'évaluation des performances historiques, de la stabilité des stratégies, de la taille de la gestion d'actifs et des risques financiers, afin de sélectionner des institutions qualifiées pour participer.
Les perspectives et défis de XRPFi
Avec la maturité croissante de l'écosystème DeFi d'Ethereum, le marché commence à s'intéresser aux actifs à forte capitalisation boursière qui n'ont pas encore été pleinement activés. L'émergence de XRPFi comble le vide laissé par le "haut niveau de capitalisation boursière, faible utilisation en chaîne" de XRP depuis longtemps. Grâce à des technologies comme le protocole FAssets du réseau Flare, XRP, qui manquait auparavant de capacités de contrats intelligents, peut désormais entrer dans l'écosystème DeFi. Doppler Finance construit un ensemble complet de mécanismes de rendement durables, y compris des rendements CeDeFi, des liquidités stakées, etc., qui non seulement possèdent des chemins d'application pratiques, mais investissent également des ressources pour améliorer la sécurité et l'expérience utilisateur.
D'un point de vue logique, le développement de XRPFi répond à l'urgence d'activer XRP et le développement de l'écosystème Ripple. Cependant, il convient de noter que l'écosystème XRPFi est encore à un stade précoce. Bien que la feuille de route des produits de Flare et Doppler soit relativement claire, la taille globale des utilisateurs, la profondeur de liquidité et la maturité du protocole restent à vérifier. L'intégration d'actifs traditionnels dans un nouveau récit, l'avenir de son développement doit encore être vérifié par le marché.
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BakedCatFanboy
· Il y a 8h
xrp a enfin compris !
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GasFeeCrybaby
· Il y a 8h
Il n'y a rien de nouveau, et vous espérez encore que le XRP connaisse une pump ?
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SandwichHunter
· Il y a 8h
J'attends que XRP décolle~
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GateUser-40edb63b
· Il y a 8h
XRP peut encore être utilisé comme ça ? En attente de To the moon.
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rekt_but_resilient
· Il y a 8h
L'ancien xrp est une ancienne pièce de monnaie, retroussez vos manches et allez sur defi.
L'émergence de XRPFi : de nouveaux chemins et défis pour activer la capitalisation boursière de XRP
XRPFi : un nouveau chemin pour activer la capitalisation boursière de XRP
Récemment, le concept "XRPFi" a suscité des débats dans le monde des cryptomonnaies. XRPFi est la combinaison de XRP et de la finance décentralisée (DeFi), considéré comme une nouvelle direction pour activer XRP, cet ancien actif cryptographique, et promouvoir le développement de l'écosystème XRPL et Ripple.
XRP, en tant que cryptomonnaie non basée sur des contrats intelligents avec une capitalisation boursière juste après Bitcoin, a une application stable dans le domaine des paiements transfrontaliers à long terme. Cependant, en raison du manque de soutien pour les contrats intelligents, XRP a du mal à s'intégrer dans l'écosystème DeFi mainstream, ce paradoxe structurel devient progressivement un point de focalisation pour l'industrie.
Avec la suspension du procès contre Ripple, la croissance de la capitalisation boursière du stablecoin RLUSD, et l'attention continue du marché sur l'ETF XRP, les attentes des investisseurs pour l'avenir de XRP augmentent progressivement. Certains investisseurs institutionnels et particuliers commencent à s'intéresser à la façon d'améliorer les rendements et l'efficacité d'utilisation de XRP grâce à la DeFi, ce qui a conduit à l'émergence du concept XRPFi.
Flare Network : l'infrastructure de XRPFi
Dans le développement de XRPFi, Flare Network joue un rôle clé en tant que fournisseur d'infrastructure. Bien que le XRP Ledger se distingue par sa rapidité et sa stabilité, il présente des limitations en termes de compatibilité et de fonctionnalités de contrat nécessaires pour la DeFi. Flare, grâce à son habilitation technologique, est devenu le lien central entre le XRPL traditionnel et l'écosystème multi-chaînes de la DeFi.
Flare est une blockchain L1 compatible EVM, axée sur la réalisation de l'interopérabilité multi-chaînes. Son protocole FAssets peut mapper des actifs non-contrats intelligents comme XRP en FXRP, leur conférant ainsi la capacité d'appel de contrats, permettant ainsi une intégration transparente dans des protocoles de prêt décentralisés, de trading et de produits dérivés. Cela permet aux détenteurs de XRP de participer à des activités de rendement sur les chaînes principales, telles que le staking et le minage de liquidités.
De plus, Flare a introduit le stablecoin USD₮0, en tant qu'actif natif émis selon la norme OFT basée sur LayerZero, offrant une interopérabilité native inter-chaînes. Une fois apparié avec XRP, USD₮0 peut non seulement être utilisé pour construire des pools de profondeur de transaction et des garanties de prêt, mais également se connecter à l'écosystème USDT, injectant une "base de capital" hautement liquide dans l'écosystème XRPFi.
Les données montrent que l'écosystème Flare a récemment connu une croissance significative : au 10 juin, la valeur totale verrouillée (TVL) a dépassé 157 millions de dollars, principalement grâce au lancement de l'USD₮0, dont l'offre actuelle est d'environ 92,1 millions de dollars. Entre février 2024 et février 2025, la TVL de Flare a augmenté de plus de 400 % par rapport à l'année précédente. De plus, Flare a intégré plusieurs outils de portefeuille compatibles avec XRPL, réduisant ainsi la barrière d'entrée pour les utilisateurs.
Flare décrit son système XRPFi comme un "modèle de volant d'inertie" : 0 USD₮ fournit une source de capital, FXRP réalise la combinabilité des contrats, les deux associés apportent de la liquidité, ce qui stimule davantage d'applications DeFi et de scénarios réels, renforçant ainsi la valeur écologique à long terme de XRP.
À l'avenir, Flare prévoit d'intégrer davantage d'actifs non liés aux contrats intelligents dans son écosystème, élargissant ainsi les cas d'utilisation de ces actifs dans le domaine de la DeFi.
Doppler Finance: Construction de la matrice de rendement XRPFi
Tout en construisant la compatibilité sur la chaîne Flare, Doppler Finance a conçu un ensemble complet de mécanismes de rendement autour de XRP, visant à compléter les lacunes de XRP en matière de produits générateurs de revenus et financiers. Au 8 juin, la plateforme avait attiré plus de 30 millions de dollars de valeur totale verrouillée (TVL), devenant l'un des acteurs importants du domaine XRPFi.
Doppler Finance propose principalement deux types de produits de rendement : le rendement CeDeFi et les stratégies DeFi sur chaîne. Le premier gère les actifs par le biais d'une garde de niveau institutionnel et d'opérations quantitatives, tandis que le second explore des scénarios de rendement sur chaîne, y compris le prêt, les stratégies de stablecoins et le staking.
Dans le modèle CeDeFi, les utilisateurs déposent des XRP dans une adresse dédiée, les actifs sont conservés par le dépositaire et transférés selon un calendrier vers la plateforme d'échange pour mettre en œuvre des stratégies quantitatives, telles que l'arbitrage, le trading de base, etc. Les revenus sont renvoyés sur le compte de l'utilisateur après un règlement hors chaîne.
En termes de rendements en chaîne, Doppler s'engage activement avec l'écosystème des chaînes latérales XRPL, y compris les réseaux compatibles avec EVM et les protocoles émergents. Sa stratégie comprend :
Prêt XRP : Obtenez des intérêts ou des récompenses natives en déposant XRP dans un protocole de prêt conforme aux audits. Les emprunteurs utilisent d'autres actifs comme garantie, et la plateforme gère automatiquement le processus de liquidation pour garantir la sécurité.
Stratégie de rendement des stablecoins : utiliser XRP comme garantie pour emprunter des stablecoins, puis les déployer dans un protocole de rendement des stablecoins. Doppler utilise un ratio LTV conservateur, ajustant dynamiquement la position pour réaliser des rendements à faible risque.
Staking liquide et stratégies de levier : les utilisateurs peuvent effectuer un staking à effet de levier en un clic dans des pools LST spécifiques, en particulier autour de tokens de sidechain comme ROOT. Ce mécanisme simplifie le processus opérationnel grâce à des contrats automatisés, améliorant ainsi l'expérience utilisateur.
Pour réduire davantage les risques, Doppler Finance construit un marché de prêt à risque isolé, permettant à différents pools d'actifs de fonctionner indépendamment, évitant ainsi que des actifs à forte volatilité n'affectent la stabilité globale du système. En plus du pool central contenant des actifs majeurs tels que XRP, USDC et ROOT, Doppler Finance prévoit également de lancer plusieurs marchés isolés, y compris un pool LST conçu spécifiquement pour l'agriculture de rendement à effet de levier, ainsi qu'un marché isolé comprenant des jetons de jeu.
En ce qui concerne les mécanismes de sécurité, Doppler Finance adopte des mesures de gestion des risques multicouches. Pour la garde des actifs, la plateforme choisit des prestataires de services de premier plan dans le secteur et utilise des méthodes telles que la gestion par portefeuille froid, la vérification sur la chaîne et l'isolement en cas de faillite pour garantir la sécurité des actifs. En matière de trading quantitatif, la plateforme adopte un modèle de coopération multi-stratégies et multi-équipes, et conçoit la majorité des opérations sous forme de "structure de contrat de prêt", garantissant que le capital peut être récupéré dans des conditions non extrêmes.
De plus, tous les partenaires de collaboration doivent passer par une diligence raisonnable rigoureuse, y compris l'évaluation des performances historiques, de la stabilité des stratégies, de la taille de la gestion d'actifs et des risques financiers, afin de sélectionner des institutions qualifiées pour participer.
Les perspectives et défis de XRPFi
Avec la maturité croissante de l'écosystème DeFi d'Ethereum, le marché commence à s'intéresser aux actifs à forte capitalisation boursière qui n'ont pas encore été pleinement activés. L'émergence de XRPFi comble le vide laissé par le "haut niveau de capitalisation boursière, faible utilisation en chaîne" de XRP depuis longtemps. Grâce à des technologies comme le protocole FAssets du réseau Flare, XRP, qui manquait auparavant de capacités de contrats intelligents, peut désormais entrer dans l'écosystème DeFi. Doppler Finance construit un ensemble complet de mécanismes de rendement durables, y compris des rendements CeDeFi, des liquidités stakées, etc., qui non seulement possèdent des chemins d'application pratiques, mais investissent également des ressources pour améliorer la sécurité et l'expérience utilisateur.
D'un point de vue logique, le développement de XRPFi répond à l'urgence d'activer XRP et le développement de l'écosystème Ripple. Cependant, il convient de noter que l'écosystème XRPFi est encore à un stade précoce. Bien que la feuille de route des produits de Flare et Doppler soit relativement claire, la taille globale des utilisateurs, la profondeur de liquidité et la maturité du protocole restent à vérifier. L'intégration d'actifs traditionnels dans un nouveau récit, l'avenir de son développement doit encore être vérifié par le marché.