Desde 15 indicadores principales en el mercado de criptomonedas: algunos ya han alcanzado el pico, ¿cómo responder?
Cada ronda de un mercado de criptomonedas no solo crea una gran riqueza, sino que también genera muchas ilusiones de riqueza. No es común encontrar inversores que puedan mantener la calma y salir a tiempo cuando el sentimiento del mercado es alto. Ante un entorno de mercado con alta volatilidad, cómo salir razonablemente cerca de los picos y evitar la disminución de activos causada por una profunda corrección, requiere un análisis exhaustivo de múltiples indicadores del mercado.
Este artículo analiza 15 indicadores de advertencia de máximos comúnmente utilizados, y se ha encontrado que aproximadamente una quinta parte de estos indicadores han alcanzado la zona de máximos en 2024, incluidos el índice Rhodl de Bitcoin, la tasa de interés de USDT en cuentas de ahorro y el índice de temporada de altcoins. En este caso, ¿cómo deberíamos responder al desarrollo posterior del mercado?
I. Explicación de indicadores
1. AHR999 indicador de acumulación de criptomonedas
Este indicador tiene como objetivo ayudar a los usuarios de inversión en Bitcoin a tomar decisiones de inversión combinando estrategias de temporización, e implica la tasa de rendimiento de la inversión a plazo fijo en Bitcoin a corto plazo y el grado de desviación entre su precio y la valoración esperada.
Rango del indicador:
Mayor que 4: se sugiere reducir drásticamente la posición
1.2-4: Área de observación, se debe mantener alerta.
0.45-1.2: área de inversión programada, se puede construir gradualmente la posición
Menos de 0.45: área de fuerte compra
Estado actual: el valor del indicador es 1.21, se encuentra en un rango de espera, se recomienda mantener una actitud cautelosa.
2. AHR999 indicador de escape
Como una herramienta complementaria para el indicador de acumulación de monedas, se utiliza específicamente para identificar las áreas superiores del mercado. A través de la observación del grado de desviación del precio respecto a la línea de tendencia a largo plazo, se puede juzgar si el mercado está sobrecalentado. En las dos grandes cimas del mercado alcista de 2017 y 2021, se emitieron señales de advertencia precisas.
Intervalo de indicadores:
Menor o igual a 0.45: el mercado de criptomonedas está gravemente sobrecalentado, considere salir en la cima
Estado actual: el valor del indicador es 2.48, aún no se ha presentado señal de techo en este ciclo.
3. Indicador de cima del ciclo de Pi
Al predecir el posible techo del mercado mediante la comparación de la relación entre la media móvil de 111 días y la media móvil de 350 días. Históricamente, cuando estas dos medias móviles se cruzan, el precio de Bitcoin generalmente se ha acercado al techo del ciclo, indicando una posible reversión del mercado.
Características de la señal:
Cruce de dos líneas: desencadena la señal superior
Divergencia rápida: perspectiva bajista en el mercado
Acercarse gradualmente: alerta de advertencia
Estado actual: las dos medias móviles aún tienen una distancia considerable, no ha aparecido una señal de techo, se espera que el próximo cruce ocurra alrededor de octubre de 2025.
4. Gráfico de arcoíris de Bitcoin
El gráfico de arco iris es un modelo de valoración a largo plazo intuitivo que divide el rango de precios de Bitcoin en 9 bandas de colores diferentes. Basado en la regresión logarítmica, considera las características de crecimiento a largo plazo y las características cíclicas de Bitcoin.
Rango de indicadores:
Rojo: zona de burbuja, señal de venta
Amarillo: zona de sobrecalentamiento, se debe mantener alerta
Verde: área de salud, intervalo de tenencia
Azul: zona de valor, oportunidad de compra
Estado actual: el precio se encuentra en la zona verde, lo que indica que la valoración es relativamente razonable y no se han producido señales de techo.
5. Indicador de precio final de Bitcoin
El precio final es el precio de transferencia multiplicado por 21. El precio de transferencia necesita dividir el número de días que se destruyen las monedas por la oferta existente de Bitcoin y su tiempo de circulación. Este indicador puede filtrar eficazmente los factores especulativos del mercado y reflejar el verdadero valor de la red Bitcoin.
Características de la señal: cuanto más cerca esté el precio de Bitcoin de la línea roja, más cerca estará el mercado de la parte superior.
Estado actual: aún no ha alcanzado el máximo.
6. Porcentaje de capitalización de mercado de Bitcoin
Este indicador refleja la dominancia de Bitcoin en todo el mercado de criptomonedas, y se utiliza comúnmente para juzgar los ciclos de mercado y el flujo de capital. Cuando la participación de mercado de Bitcoin disminuye, generalmente significa que los fondos comienzan a trasladarse a altcoins.
Rango de indicadores:
65%: periodo fuerte de Bitcoin
40-65%：período de equilibrio
Menos del 40%: período activo de monedas alternativas
Estado actual: la participación de mercado es de aproximadamente 60%, en un rango relativamente equilibrado.
7. Índice CBBI de Bitcoin
CBBI(Combined Bitcoin Binary Index) es un índice integral que fusiona múltiples indicadores técnicos y datos en cadena, capaz de identificar de manera efectiva los puntos de cambio en los ciclos alcistas y bajistas.
Rango de indicadores: mayor que 90 significa que el mercado ha alcanzado su punto máximo.
Estado actual: el valor del índice es 79, lo que indica que el mercado está ligeramente caliente, pero aún no ha alcanzado el máximo.
8. Índice MVRV Z de Bitcoin
El índice MVRV Z es un indicador importante de análisis en cadena, que permite juzgar el ciclo del mercado comparando el grado de desviación entre la capitalización de mercado y el valor realizado. Cuando este indicador es demasiado alto, indica que la capitalización de mercado de Bitcoin está sobreestimada en relación con su valor real, lo que perjudica el precio de Bitcoin; por el contrario, indica una subestimación.
Rango del indicador: mayor que 5 significa que el mercado ha alcanzado su punto máximo.
Estado actual: el índice es 2.5, aún no ha alcanzado el máximo.
9. Tasa de Rhodl de Bitcoin
El ratio Rhodl es un indicador compuesto en cadena que evalúa las características del comportamiento de los tenedores de criptomonedas en diferentes períodos para determinar posibles puntos de inflexión en el mercado.
Rango de indicadores: cuando se acerca a la banda roja, puede indicar que el mercado está sobrecalentado. Cuando la proporción es mayor o igual a 10000, el mercado está cerca de la parte superior.
Estado actual: actualmente no ha entrado en la zona roja, sin embargo, durante el periodo de noviembre de 2024, este indicador había entrado en el rango de máximo.
10. Bitcoin Meyer múltiplo
El múltiplo de Mayer de Bitcoin evalúa el nivel de valoración relativa del mercado comparando el precio actual de Bitcoin con su media móvil de 200 días.
Rango de indicadores:
Mayor que 1: el mercado puede estar en un estado de sobrecompra
Menos de 1: El mercado puede estar en estado de sobreventa
Aproximadamente 1: el mercado puede estar en un estado relativamente equilibrado.
Históricamente, cuando el múltiplo de Meyer supera 2.4, suele indicar que el mercado está sobrecalentado
Estado actual: el índice es 1.26, el mercado está en un estado de sobrecompra, pero aún no ha alcanzado el techo.
11. Días consecutivos de salida neta del ETF
Este indicador rastrea el flujo de fondos de los ETF de Bitcoin, y los días consecutivos de salida neta a menudo reflejan la confianza de los inversores institucionales.
Características de la señal:
10 días: señal bajista significativa
5-10 días: es necesario estar alerta
Menos de 5 días: fluctuaciones normales
Estado actual: salida neta continua durante 1 día, dentro del rango de fluctuación normal del mercado. En este período, se han dado hasta 8 días consecutivos, sin que se haya presentado el caso de 10 días.
12. La proporción de ETF en BTC
Este indicador refleja la proporción de Bitcoin que posee el ETF en relación con el suministro total en circulación, utilizado para evaluar el grado de participación institucional.
Características de la señal: un 3.5% o menos es un indicador de fuga de máximos, lo que también sugiere una baja participación de las instituciones.
Estado actual: la proporción está cerca del 6%, lo que indica que el nivel de participación institucional está en una fase de crecimiento saludable.
13. USDT inversión a plazo
La tasa de interés de USDT para la gestión de fondos a corto plazo es un indicador importante que mide el costo del capital en el mercado, reflejando la situación general de la liquidez en el mercado de criptomonedas.
Características de la señal: mayor o igual al 29% es el intervalo de fuga.
Estado actual: tasa de interés aproximadamente 6.68%, en un nivel normal. Sin embargo, durante marzo de 2024, este indicador alcanzó el rango máximo, llegando al 65%.
14. Índice de estaciones de monedas alternativas
Este indicador se utiliza para determinar si el mercado ha entrado en un período activo de criptomonedas alternativas, comparando el rendimiento de Bitcoin con el de las principales criptomonedas alternativas, se puede juzgar si los fondos han comenzado a cambiar hacia monedas de menor capitalización y mayor riesgo.
Rango de indicadores:
75: Temporada de monedas alternativas, un valor superior a 75 significa que el mercado se acerca a su punto máximo.
25-75: Periodo de equilibrio
Menor de 25: Dominio de Bitcoin
Estado actual: el índice es 41, sin embargo, durante diciembre de 2024, este indicador alcanzó la zona de techo, llegando a 88.
15. Indicador de costo de MicroStrategy
Este indicador rastrea el costo promedio de tenencia de Bitcoin de MicroStrategy como un punto de referencia para inversores institucionales.
Rango de indicadores:
El precio actual es superior al costo: rango de beneficios para instituciones
El precio actual está cerca del costo: nivel de soporte
El precio actual es inferior al costo: oportunidad potencial de compra
Estado actual: el costo promedio de MicroStrategy es de aproximadamente 60,000, y se encuentra en el rango de ganancias institucionales.
II. Resumen
"El mercado bajista te lleva a la quiebra, el mercado alcista te empobrece." Mantener la racionalidad durante la euforia del mercado y salir ileso durante la locura es mucho más difícil que comprar en el fondo. Actualmente, solo algunos indicadores muestran señales de salida, lo que no significa que todo el mercado esté necesariamente en su pico. Si los inversores consideran que hay un riesgo de que el mercado toque techo, pueden considerar las siguientes estrategias:
Establezca puntos de reducción por lotes, no espere un pico perfecto.
Convierte las ganancias en stablecoins o monedas fiduciarias, en lugar de recurrir a altcoins más arriesgadas.
En los niveles altos, es preferible vender pronto, no tarde. Realizar ganancias no es un final, sino una acumulación de fondos para la próxima ronda.
Cada cima es una oportunidad de riqueza para algunas personas y una trampa de riqueza para la mayoría. El mercado ofrece oportunidades iguales para todos, pero quienes suelen aprovecharlas son aquellos que están preparados.
Esta página puede contener contenido de terceros, que se proporciona únicamente con fines informativos (sin garantías ni declaraciones) y no debe considerarse como un respaldo por parte de Gate a las opiniones expresadas ni como asesoramiento financiero o profesional. Consulte el Descargo de responsabilidad para obtener más detalles.
10 me gusta
Recompensa
10
5
Compartir
Comentar
0/400
FOMOSapien
· hace8h
¿Es en serio? No me hagas reír, apenas estamos calentando.
Ver originalesResponder0
PessimisticOracle
· 08-06 15:11
¿Copiar sin pensar, verdad? Una montaña de indicadores que son como si no existieran.
Ver originalesResponder0
0xSoulless
· 08-06 15:10
Jeje, lo que haces es que los tontos lo apoyen. Con cabeza dura, yo me voy primero como muestra de respeto.
Ver originalesResponder0
0xInsomnia
· 08-06 14:52
Véndelo a la mitad, no somos dioses.
Ver originalesResponder0
WealthCoffee
· 08-06 14:44
No puedo ver el altcoin supertop. ¿Cuándo alcanzará su punto máximo y cuándo vender?
15 principales indicadores interpretados: parte del mercado de criptomonedas ha alcanzado su punto máximo, ¿cómo enfrentar el futuro?
Desde 15 indicadores principales en el mercado de criptomonedas: algunos ya han alcanzado el pico, ¿cómo responder?
Cada ronda de un mercado de criptomonedas no solo crea una gran riqueza, sino que también genera muchas ilusiones de riqueza. No es común encontrar inversores que puedan mantener la calma y salir a tiempo cuando el sentimiento del mercado es alto. Ante un entorno de mercado con alta volatilidad, cómo salir razonablemente cerca de los picos y evitar la disminución de activos causada por una profunda corrección, requiere un análisis exhaustivo de múltiples indicadores del mercado.
Este artículo analiza 15 indicadores de advertencia de máximos comúnmente utilizados, y se ha encontrado que aproximadamente una quinta parte de estos indicadores han alcanzado la zona de máximos en 2024, incluidos el índice Rhodl de Bitcoin, la tasa de interés de USDT en cuentas de ahorro y el índice de temporada de altcoins. En este caso, ¿cómo deberíamos responder al desarrollo posterior del mercado?
I. Explicación de indicadores
1. AHR999 indicador de acumulación de criptomonedas
Este indicador tiene como objetivo ayudar a los usuarios de inversión en Bitcoin a tomar decisiones de inversión combinando estrategias de temporización, e implica la tasa de rendimiento de la inversión a plazo fijo en Bitcoin a corto plazo y el grado de desviación entre su precio y la valoración esperada.
Rango del indicador:
Estado actual: el valor del indicador es 1.21, se encuentra en un rango de espera, se recomienda mantener una actitud cautelosa.
2. AHR999 indicador de escape
Como una herramienta complementaria para el indicador de acumulación de monedas, se utiliza específicamente para identificar las áreas superiores del mercado. A través de la observación del grado de desviación del precio respecto a la línea de tendencia a largo plazo, se puede juzgar si el mercado está sobrecalentado. En las dos grandes cimas del mercado alcista de 2017 y 2021, se emitieron señales de advertencia precisas.
Intervalo de indicadores:
Estado actual: el valor del indicador es 2.48, aún no se ha presentado señal de techo en este ciclo.
3. Indicador de cima del ciclo de Pi
Al predecir el posible techo del mercado mediante la comparación de la relación entre la media móvil de 111 días y la media móvil de 350 días. Históricamente, cuando estas dos medias móviles se cruzan, el precio de Bitcoin generalmente se ha acercado al techo del ciclo, indicando una posible reversión del mercado.
Características de la señal:
Estado actual: las dos medias móviles aún tienen una distancia considerable, no ha aparecido una señal de techo, se espera que el próximo cruce ocurra alrededor de octubre de 2025.
4. Gráfico de arcoíris de Bitcoin
El gráfico de arco iris es un modelo de valoración a largo plazo intuitivo que divide el rango de precios de Bitcoin en 9 bandas de colores diferentes. Basado en la regresión logarítmica, considera las características de crecimiento a largo plazo y las características cíclicas de Bitcoin.
Rango de indicadores:
Estado actual: el precio se encuentra en la zona verde, lo que indica que la valoración es relativamente razonable y no se han producido señales de techo.
5. Indicador de precio final de Bitcoin
El precio final es el precio de transferencia multiplicado por 21. El precio de transferencia necesita dividir el número de días que se destruyen las monedas por la oferta existente de Bitcoin y su tiempo de circulación. Este indicador puede filtrar eficazmente los factores especulativos del mercado y reflejar el verdadero valor de la red Bitcoin.
Características de la señal: cuanto más cerca esté el precio de Bitcoin de la línea roja, más cerca estará el mercado de la parte superior.
Estado actual: aún no ha alcanzado el máximo.
6. Porcentaje de capitalización de mercado de Bitcoin
Este indicador refleja la dominancia de Bitcoin en todo el mercado de criptomonedas, y se utiliza comúnmente para juzgar los ciclos de mercado y el flujo de capital. Cuando la participación de mercado de Bitcoin disminuye, generalmente significa que los fondos comienzan a trasladarse a altcoins.
Rango de indicadores:
Estado actual: la participación de mercado es de aproximadamente 60%, en un rango relativamente equilibrado.
7. Índice CBBI de Bitcoin
CBBI(Combined Bitcoin Binary Index) es un índice integral que fusiona múltiples indicadores técnicos y datos en cadena, capaz de identificar de manera efectiva los puntos de cambio en los ciclos alcistas y bajistas.
Rango de indicadores: mayor que 90 significa que el mercado ha alcanzado su punto máximo.
Estado actual: el valor del índice es 79, lo que indica que el mercado está ligeramente caliente, pero aún no ha alcanzado el máximo.
8. Índice MVRV Z de Bitcoin
El índice MVRV Z es un indicador importante de análisis en cadena, que permite juzgar el ciclo del mercado comparando el grado de desviación entre la capitalización de mercado y el valor realizado. Cuando este indicador es demasiado alto, indica que la capitalización de mercado de Bitcoin está sobreestimada en relación con su valor real, lo que perjudica el precio de Bitcoin; por el contrario, indica una subestimación.
Rango del indicador: mayor que 5 significa que el mercado ha alcanzado su punto máximo.
Estado actual: el índice es 2.5, aún no ha alcanzado el máximo.
9. Tasa de Rhodl de Bitcoin
El ratio Rhodl es un indicador compuesto en cadena que evalúa las características del comportamiento de los tenedores de criptomonedas en diferentes períodos para determinar posibles puntos de inflexión en el mercado.
Rango de indicadores: cuando se acerca a la banda roja, puede indicar que el mercado está sobrecalentado. Cuando la proporción es mayor o igual a 10000, el mercado está cerca de la parte superior.
Estado actual: actualmente no ha entrado en la zona roja, sin embargo, durante el periodo de noviembre de 2024, este indicador había entrado en el rango de máximo.
10. Bitcoin Meyer múltiplo
El múltiplo de Mayer de Bitcoin evalúa el nivel de valoración relativa del mercado comparando el precio actual de Bitcoin con su media móvil de 200 días.
Rango de indicadores:
Estado actual: el índice es 1.26, el mercado está en un estado de sobrecompra, pero aún no ha alcanzado el techo.
11. Días consecutivos de salida neta del ETF
Este indicador rastrea el flujo de fondos de los ETF de Bitcoin, y los días consecutivos de salida neta a menudo reflejan la confianza de los inversores institucionales.
Características de la señal:
Estado actual: salida neta continua durante 1 día, dentro del rango de fluctuación normal del mercado. En este período, se han dado hasta 8 días consecutivos, sin que se haya presentado el caso de 10 días.
12. La proporción de ETF en BTC
Este indicador refleja la proporción de Bitcoin que posee el ETF en relación con el suministro total en circulación, utilizado para evaluar el grado de participación institucional.
Características de la señal: un 3.5% o menos es un indicador de fuga de máximos, lo que también sugiere una baja participación de las instituciones.
Estado actual: la proporción está cerca del 6%, lo que indica que el nivel de participación institucional está en una fase de crecimiento saludable.
13. USDT inversión a plazo
La tasa de interés de USDT para la gestión de fondos a corto plazo es un indicador importante que mide el costo del capital en el mercado, reflejando la situación general de la liquidez en el mercado de criptomonedas.
Características de la señal: mayor o igual al 29% es el intervalo de fuga.
Estado actual: tasa de interés aproximadamente 6.68%, en un nivel normal. Sin embargo, durante marzo de 2024, este indicador alcanzó el rango máximo, llegando al 65%.
14. Índice de estaciones de monedas alternativas
Este indicador se utiliza para determinar si el mercado ha entrado en un período activo de criptomonedas alternativas, comparando el rendimiento de Bitcoin con el de las principales criptomonedas alternativas, se puede juzgar si los fondos han comenzado a cambiar hacia monedas de menor capitalización y mayor riesgo.
Rango de indicadores:
Estado actual: el índice es 41, sin embargo, durante diciembre de 2024, este indicador alcanzó la zona de techo, llegando a 88.
15. Indicador de costo de MicroStrategy
Este indicador rastrea el costo promedio de tenencia de Bitcoin de MicroStrategy como un punto de referencia para inversores institucionales.
Rango de indicadores:
Estado actual: el costo promedio de MicroStrategy es de aproximadamente 60,000, y se encuentra en el rango de ganancias institucionales.
II. Resumen
"El mercado bajista te lleva a la quiebra, el mercado alcista te empobrece." Mantener la racionalidad durante la euforia del mercado y salir ileso durante la locura es mucho más difícil que comprar en el fondo. Actualmente, solo algunos indicadores muestran señales de salida, lo que no significa que todo el mercado esté necesariamente en su pico. Si los inversores consideran que hay un riesgo de que el mercado toque techo, pueden considerar las siguientes estrategias:
Establezca puntos de reducción por lotes, no espere un pico perfecto.
Convierte las ganancias en stablecoins o monedas fiduciarias, en lugar de recurrir a altcoins más arriesgadas.
En los niveles altos, es preferible vender pronto, no tarde. Realizar ganancias no es un final, sino una acumulación de fondos para la próxima ronda.
Cada cima es una oportunidad de riqueza para algunas personas y una trampa de riqueza para la mayoría. El mercado ofrece oportunidades iguales para todos, pero quienes suelen aprovecharlas son aquellos que están preparados.