Şifreleme ödeme kanalı: Neden geleneksel ödemenin süper iletkeni oldu?
Zaman 2025 yılına geldiğinde, blok zinciri, geleneksel finansal sistemle paralel bir ödeme ekosistemini adım adım inşa etmişti. Şifreleme ödeme kanalları, 200 milyar dolarlık bir stabil coin ölçeğini ve 2024 yılında 5.62 trilyon dolarlık stabil coin işlem hacmini taşıyordu. Bu, Visa'nın ayarlanmış verileridir ve ödemelerin kendisine daha yakındır, Mastercard'ın yıllık işlem ölçeğine neredeyse ulaşmıştır. ARK Invest'in raporuna göre, 2024 yılında stabil coin'lerin yıllık işlem hacmi 15.6 trilyon dolara ulaşarak, sırasıyla Visa ve Mastercard'ın %119 ve %200'üne denk gelmektedir.
Her ne olursa olsun, şifreleme ödemelerin yaygınlaşması ve büyük ölçekli benimsenmesi kesin bir gerçek haline gelmiştir, özellikle Stripe'ın 11 milyar dolara stabilize coin hizmet sağlayıcısı Bridge'i satın almasıyla temsil edilmektedir. Şifreleme ödeme kanalları, ödemelerin süper iletkenleridir. Bunlar, paralel finansal sistemin temelini oluşturur, daha hızlı uzlaşma süreleri, daha düşük maliyetler ve sınır ötesi kesintisiz operasyon yetenekleri sunar. Bu fikir on yıl boyunca olgunlaştı, ancak bugün yüzlerce şirketin bunu gerçeğe dönüştürmek için çalıştığını görüyoruz. Önümüzdeki on yılda, şifreleme kanalları finansal inovasyonun merkezi haline gelecek ve küresel ekonomik büyümeyi destekleyecektir.
Çözülmesi gereken birçok sorun var, bunlar arasında:
Ticaret pazarı: 16 trilyon dolar
Ticaret finansmanı: 89 trilyon dolar
Para Transferi: 4 trilyon dolar ön ödemeli fon
Uluslararası para transferi ortalama ücreti %7'ye yakındır.
3-5 iş günü içinde ulaşır
14 milyar nüfusun banka hesabı yok
Bu makale, geleneksel ödeme perspektifinden yola çıkarak, blok zincirine dayalı şifreleme ödeme yollarının geleneksel ödeme yollarına nasıl fayda sağladığını kapsamlı bir şekilde inceleyecek ve çeşitli gerçek uygulama senaryoları ile geleceğe yönelik tahminler sunacaktır.
Bir, mevcut ödeme kanalları
Şifreleme kanallarının önemini anlamak için öncelikle mevcut ödeme kanallarının temel kavramlarını ve bunların işleyişinin karmaşık piyasa yapısını ve sistem mimarisini anlamak gerekmektedir.
1.1 Kart Organizasyon Ağı
Kredi kartı organizasyon ağına ait topolojinin çok karmaşık olmasına rağmen, son 70 yılda kredi kartı işlemlerinin ana katılımcıları değişmemiştir. Özünde, kredi kartı ödemeleri dört ana katılımcıyı içerir:
Tüccar
Kart sahibi
Kartı Veren Banka
Alım Bankası
İlk ikisi çok basit, ama son ikisi açıklamaya değer.
Kredi kartı veya banka kartı, ihraç eden banka veya ihraç eden kuruluş tarafından müşteriye sağlanır ve işlemleri yetkilendirir. İşlem talebi yapıldığında, ihraç eden banka, kart sahibinin hesap bakiyesi, kullanılabilir kredi limiti ve diğer faktörleri kontrol ederek onaylayıp onaylamayacağına karar verir. Kredi kartı esasen ihraç eden kuruluşun fonlarını ödünç almakken, banka kartı doğrudan hesabınızdan para transferi yapar.
Eğer bir satıcı kredi kartı ödemelerini kabul etmek istiyorsa, bir acquirer (banka, ödeme işlemcisi, ağ geçidi veya bağımsız satış organizasyonu olabilir) gerekmektedir; bu kuruluş kredi kartı organizasyonları ağının yetkili bir üyesidir. Acquirer terimi, satıcının ödemelerini toplama ve bu fonların satıcının hesabına ulaşmasını sağlama rolünden gelmektedir.
Kredi kartı organizasyon ağı, kredi kartı ödemeleri için bir kanal ve kurallar sağlar. Bunlar, acquirer kuruluşları ile ihraç eden bankalar arasında bağlantı kurarak, uzlaşma işlevi sunar, katılım kurallarını belirler ve işlem ücretlerini tespit eder. ISO 8583 hala ana uluslararası standarttır; bu standart, kredi kartı ödeme bilgilerini (örneğin yetkilendirme, uzlaşma, geri ödeme) ağ katılımcıları arasında nasıl yapılandırıldığını ve değiştirildiğini tanımlar. Ağ ortamında, ihraç eden kuruluşlar ve acquirer kuruluşları, distribütörleri gibi hareket ederler - ihraç eden kuruluşlar, daha fazla kartı kullanıcılara ulaştırmaktan sorumludur, acquirer kuruluşları ise mümkün olduğunca çok sayıda kart terminali ve ödeme geçidi sağlayarak, işletmelerin kredi kartı ödemelerini kabul edebilmesi için çalışır.
Ayrıca, kredi kartı organizasyon ağlarının iki türü vardır: "açık döngü" ve "kapalı döngü". Visa ve Mastercard gibi açık döngü ağları birçok tarafı içerir: ihraç eden banka, tahsil eden banka ve kredi kartı organizasyon ağı kendisi. Kredi kartı organizasyon ağı iletişimi ve işlem yönlendirmesini kolaylaştırır, ancak daha çok finansal kuruluşların kredi kartı çıkarması ve müşteri hesaplarını yönetmesi için bir pazar gibidir. Açık döngü ağları için yalnızca bankaların kredi kartı çıkarmasına izin verilir. Her bir banka kartı veya kredi kartının bir banka tanımlama numarası (BIN) vardır, bu numara Visa tarafından bankalara sağlanır ve PayFacs gibi banka dışı varlıkların kredi kartı çıkarması veya işlemleri işlemesi için "BIN sponsoru" ihtiyaç vardır.
Buna karşılık, American Express gibi kapalı döngü ağları kendi kendine yeterlidir ve bir şirketin işlem sürecinin tüm yönlerini yönetmesiyle çalışır - genellikle kendi kartlarını çıkarır, kendi bankalarıdır ve kendi satıcı kabul hizmetlerini sunarlar. Genel olarak, kapalı sistemlerin daha fazla kontrol ve daha iyi kâr sağladığı düşünülmektedir, ancak bunun bedeli, satıcı kabulünün daha sınırlı olmasıdır. Aksine, açık döngü sistemleri daha geniş bir benimseme sunar, ancak bunun bedeli, katılımcıların kontrolü ve gelir paylaşımıdır.
Ödeme ekonomisi oldukça karmaşık olup, ağda çok katmanlı ücretler bulunmaktadır. Değişim ücreti, kartı çıkaran bankanın müşterilerine erişim sağlamak için aldığı ödeme ücretinin bir parçasıdır. Teknik olarak, tahsilat bankası doğrudan değişim ücretini ödemekle birlikte, maliyet genellikle satıcılara aktarılır. Kart organizasyonları ağı genellikle değişim ücretlerini belirler ve bu, ödeme toplam maliyetinin büyük bir kısmını oluşturur. Bu ücretler, farklı bölgelerde ve işlem türlerinde büyük farklılıklar göstermektedir. Örneğin, ABD'de, tüketici kredi kartı ücretleri yaklaşık %1.2 ile %3 arasında değişirken, Avrupa Birliği'nde üst sınır %0.3'tür. Ayrıca, kart grubu ücreti de kart organizasyonları ağı tarafından belirlenir ve bu, tahsilat kuruluşları ile kartı çıkaran bankalar arasında bağlantı sağlamak ve işlemlerin ve fon akışlarının doğru yönlendirilmesini sağlamak için "kanal" olarak işlev görmektedir. Ayrıca, tahsilat kuruluşuna ödenmesi gereken bir düzenleme ücreti bulunmaktadır ve bu genellikle işlem tutarının veya işlem hacminin bir yüzdesidir.
Bunlar değer zincirindeki en önemli paydaşlar olsa da, gerçek durum, günümüz piyasa yapısının pratikte çok daha karmaşık olduğudur.
Yukarıdaki bağlantıda birkaç önemli katılımcı daha var:
Ödeme ağ geçidi, ödeme bilgilerini şifreleyip ileterek ödeme işleme sağlayıcıları ve tahsilat kurumları ile yetkilendirme işlemi yapar ve anlık olarak işletmelere işlem onayı veya reddi iletir.
Ödeme işleme sağlayıcısı, tahsilat bankası adına ödemeleri işler. İşlem detaylarını ağ geçidinden tahsilat bankasına iletir, ardından tahsilat bankası, yetkilendirme almak için kart organizasyonu ağı üzerinden ihraç bankasıyla iletişim kurar. Ödeme işleme sağlayıcısı, yetkilendirme yanıtını alır ve işlemi tamamlamak için bunu ağ geçidine geri gönderir. Ayrıca, fonların gerçekten satıcı banka hesabına girdiği süreci olan hesap kapama işlemini de gerçekleştirir. Genellikle, işletmeler bir grup yetkilendirilmiş işlemi ödeme işleme sağlayıcısına gönderir, ödeme işleme sağlayıcısı bu işlemleri tahsilat bankasına sunar ve ihraç bankasından satıcı hesabına fon transferini başlatır.
Ödeme hizmet sağlayıcıları veya ödeme hizmeti sağlayıcıları, PayPal ve Square tarafından 2010 civarında ilk kez tanıtılan, işletmeler ve acquires bankaları arasında küçük bir ödeme işleme kuruluşu gibi işlev gören varlıklardır. Birçok daha küçük işletmeyi sistemine entegre ederek, ölçek ekonomisi sağlamak için bir toplayıcı olarak etkili bir şekilde hareket eder ve fon akışını yöneterek, işlemleri işleyerek ve ödemeleri güvence altına alarak operasyonları basitleştirir. PayFacs, kart organizasyonları ağının doğrudan ticari kimliğini taşır ve işbirliği yaptığı işletmelerin onboarding, uyum (örneğin, kara para aklamayla mücadele yasası) ve sigorta yükümlülüğünü üstlenir.
Düzenleme platformu, satıcıların ödeme süreçlerini basitleştiren ve optimize eden bir ara katman teknolojisidir. Tek bir API aracılığıyla birden fazla işlemci, ağ geçidi ve tahsilat kurumuna bağlanarak, konum veya ücret gibi faktörlere göre ödemeleri yönlendirerek işlem başarı oranını artırır, maliyetleri düşürür ve performansı iyileştirir.
1.2 otomatik tasfiye merkezi
Otomatik Teminat Merkezi (ACH), ABD'nin en büyük ödeme ağlarından biridir ve aslında onu kullanan bankalar tarafından sahiplenilmektedir. İlk olarak 1970'lerin başında kuruldu, ancak gerçekten popüler hale gelmesi, ABD hükümetinin sosyal güvenlik ödemelerini göndermeye başlamasıyla gerçekleşti ve bu, ülke genelindeki bankaları bu ağa katılmaya teşvik etti. Bugün, maaş bordrosu işleme, fatura ödemeleri ve B2B işlemleri için yaygın olarak kullanılmaktadır.
ACH işlemlerinin iki ana türü vardır: havale ve çekim. Kullanıcılar maaş aldıklarında veya banka hesaplarını kullanarak çevrimiçi fatura ödediklerinde, ACH ağı kullanıyorlar. Bu süreç, birden fazla katılımcıyı içerir: ödeme başlatan şirket veya birey (başlatıcı), onların bankası (ODFI), alıcı banka (RDFI) ve tüm bu işlemlerin operatörü. ACH sürecinde, başlatıcı işlemi ODFI'ye gönderir, ardından ODFI işlemi ACH operatörüne gönderir, ardından ACH operatörü işlemi RDFI'ye aktarır. Günün sonunda, operatör üyeleri bankaları için net uzlaşma toplamını hesaplar (gerçek uzlaşma yönetiminden Federal Rezerv sorumludur).
ACH ile ilgili en önemli şeylerden biri, riskleri nasıl yönettiğidir. Bir şirket ACH ödemesi başlattığında, bankası (ODFI) her şeyin yasal olduğundan emin olmaktan sorumludur. Bu, özellikle para çekme işlemleri için önemlidir - birinin sizin banka hesap bilgilerinizle izinsiz işlem yaptığını düşünün. Bu tür durumların önlenmesi için, düzenlemeler hesap özeti alındıktan sonra 60 gün içinde itirazda bulunulmasına izin vermektedir ve PayPal gibi şirketler, hesap sahipliğini doğrulamak için küçük test ödemeleri yapma gibi akıllıca doğrulama yöntemleri geliştirmiştir.
ACH sistemi modern ihtiyaçları karşılamak için sürekli çaba sarf etmektedir. 2015 yılında, "aynı gün ACH" hizmetini başlatarak ödemeleri daha hızlı işleme almayı sağladılar. Ancak yine de gerçek zamanlı transfer yerine toplu işleme bağımlıdır ve bazı sınırlamaları vardır. Örneğin, tek bir işlemde 25,000 dolardan fazla gönderemezsiniz ve uluslararası ödemeler için geçerli değildir.
1.3 Havale
Havale, yüksek değerli ödemelerin işlenmesinin temelidir; ABD'deki iki ana sistem Fedwire ve CHIPS'tir. Bu sistemler, hemen tasfiye edilmesi gereken zaman açısından acil ve güvenli ödemeleri işler; bunlar arasında menkul kıymet işlemleri, büyük ticari işlemler ve gayrimenkul alımları bulunur. Uygulandığında, havale genellikle geri alınamaz; alıcının izni olmadan iptal edilemez veya geri alınamaz. Toplu işleme işlemleri yapan geleneksel ödeme ağlarının aksine, modern havaleler gerçek zamanlı tam tasfiye sistemini (RTGS) kullanır; bu, her işlemin gerçekleştiği anda ayrı ayrı tasfiye edildiği anlamına gelir. Bu, sistemin her gün yüz milyarlarca doları işlediği için önemli bir özelliktir; geleneksel net tasfiye yöntemleriyle bankaların günlük iflas riski çok yüksektir.
Fedwire, katılımcı finansal kuruluşların aynı gün para transferleri göndermesine ve almasına olanak tanıyan bir RTGS sistemidir. Bir işletme havale başlattığında, bankası isteği doğrular, hesaptan para keser ve Fedwire'a bir mesaj gönderir. Ardından, Federal Rezerv Bankası hemen gönderen bankanın hesabından para keser ve alıcı bankanın hesabına aktarır, ardından alıcı banka nihai alıcının hesabına aktarır. Sistem, bir önceki gün akşam 9'dan ABD Doğu Saati akşam 7'ye kadar çalışır, hafta sonları ve federal tatil günlerinde kapalıdır.
CHIPS, büyük Amerikan bankaları tarafından bir clearinghouse aracılığıyla sahip olunmaktadır ve özel sektör için daha küçük bir alternatif sunmaktadır; yalnızca birkaç büyük bankaya hizmet vermektedir. Fedwire'ın RTGS yönteminin aksine, CHIPS bir netleştirme sistemidir; bu, sistemin aynı taraflar arasında birden fazla ödemenin yapılmasına izin verdiği anlamına gelir. Örneğin, Alice Bob'a 10 milyon dolar göndermek isterken, Bob da Alice'e 2 milyon dolar göndermek istiyorsa, CHIPS bu ödemeleri birleştirerek Bob'un Alice'e ödediği 8 milyon dolarlık bir ödeme haline getirir. Bu, CHIPS ödemelerinin gerçek zamanlı işlemlerden daha uzun sürmesi anlamına gelse de, çoğu ödeme yine de aynı gün içinde düzenlenmektedir.
Bu sistemlerin tamamlayıcısı olarak, SWIFT aslında bir ödeme sistemi değildir, finansal kurumlara yönelik küresel bir bilgi ağıdır. 11.000'den fazla üye kuruluşu temsil eden hissedarları olan, üyeler tarafından sahip olunan bir kooperatif organizasyondur. SWIFT, dünya genelindeki bankaların ve menkul kıymet şirketlerinin güvenli yapılandırılmış bilgileri değiş tokuş etmesine olanak tanır; bu bilgilerin çoğu çeşitli ağlar üzerinden ödeme işlemlerini başlatmaktadır. Statrys'a göre, SWIFT transferlerinin tamamlanması yaklaşık 18 saat sürmektedir.
Genel süreçte, fon gönderen taraf, bankasına alıcıya bir havale göndermesini talimat verir. Aşağıdaki değer zinciri, iki bankanın aynı havale ağına ait olduğu basit bir durumu göstermektedir.
Daha karmaşık durumlarda, özellikle sınır ötesi ödemelerde, işlemler genellikle SWIFT kullanılarak koordine edilen bir acenteler bankası ağı aracılığıyla gerçekleştirilmesi gerekmektedir.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
şifreleme ödeme kanalı: Paralel finansal sistemin süper iletkeni
Şifreleme ödeme kanalı: Neden geleneksel ödemenin süper iletkeni oldu?
Zaman 2025 yılına geldiğinde, blok zinciri, geleneksel finansal sistemle paralel bir ödeme ekosistemini adım adım inşa etmişti. Şifreleme ödeme kanalları, 200 milyar dolarlık bir stabil coin ölçeğini ve 2024 yılında 5.62 trilyon dolarlık stabil coin işlem hacmini taşıyordu. Bu, Visa'nın ayarlanmış verileridir ve ödemelerin kendisine daha yakındır, Mastercard'ın yıllık işlem ölçeğine neredeyse ulaşmıştır. ARK Invest'in raporuna göre, 2024 yılında stabil coin'lerin yıllık işlem hacmi 15.6 trilyon dolara ulaşarak, sırasıyla Visa ve Mastercard'ın %119 ve %200'üne denk gelmektedir.
Her ne olursa olsun, şifreleme ödemelerin yaygınlaşması ve büyük ölçekli benimsenmesi kesin bir gerçek haline gelmiştir, özellikle Stripe'ın 11 milyar dolara stabilize coin hizmet sağlayıcısı Bridge'i satın almasıyla temsil edilmektedir. Şifreleme ödeme kanalları, ödemelerin süper iletkenleridir. Bunlar, paralel finansal sistemin temelini oluşturur, daha hızlı uzlaşma süreleri, daha düşük maliyetler ve sınır ötesi kesintisiz operasyon yetenekleri sunar. Bu fikir on yıl boyunca olgunlaştı, ancak bugün yüzlerce şirketin bunu gerçeğe dönüştürmek için çalıştığını görüyoruz. Önümüzdeki on yılda, şifreleme kanalları finansal inovasyonun merkezi haline gelecek ve küresel ekonomik büyümeyi destekleyecektir.
Çözülmesi gereken birçok sorun var, bunlar arasında:
Bu makale, geleneksel ödeme perspektifinden yola çıkarak, blok zincirine dayalı şifreleme ödeme yollarının geleneksel ödeme yollarına nasıl fayda sağladığını kapsamlı bir şekilde inceleyecek ve çeşitli gerçek uygulama senaryoları ile geleceğe yönelik tahminler sunacaktır.
Bir, mevcut ödeme kanalları
Şifreleme kanallarının önemini anlamak için öncelikle mevcut ödeme kanallarının temel kavramlarını ve bunların işleyişinin karmaşık piyasa yapısını ve sistem mimarisini anlamak gerekmektedir.
1.1 Kart Organizasyon Ağı
Kredi kartı organizasyon ağına ait topolojinin çok karmaşık olmasına rağmen, son 70 yılda kredi kartı işlemlerinin ana katılımcıları değişmemiştir. Özünde, kredi kartı ödemeleri dört ana katılımcıyı içerir:
İlk ikisi çok basit, ama son ikisi açıklamaya değer.
Kredi kartı veya banka kartı, ihraç eden banka veya ihraç eden kuruluş tarafından müşteriye sağlanır ve işlemleri yetkilendirir. İşlem talebi yapıldığında, ihraç eden banka, kart sahibinin hesap bakiyesi, kullanılabilir kredi limiti ve diğer faktörleri kontrol ederek onaylayıp onaylamayacağına karar verir. Kredi kartı esasen ihraç eden kuruluşun fonlarını ödünç almakken, banka kartı doğrudan hesabınızdan para transferi yapar.
Eğer bir satıcı kredi kartı ödemelerini kabul etmek istiyorsa, bir acquirer (banka, ödeme işlemcisi, ağ geçidi veya bağımsız satış organizasyonu olabilir) gerekmektedir; bu kuruluş kredi kartı organizasyonları ağının yetkili bir üyesidir. Acquirer terimi, satıcının ödemelerini toplama ve bu fonların satıcının hesabına ulaşmasını sağlama rolünden gelmektedir.
Kredi kartı organizasyon ağı, kredi kartı ödemeleri için bir kanal ve kurallar sağlar. Bunlar, acquirer kuruluşları ile ihraç eden bankalar arasında bağlantı kurarak, uzlaşma işlevi sunar, katılım kurallarını belirler ve işlem ücretlerini tespit eder. ISO 8583 hala ana uluslararası standarttır; bu standart, kredi kartı ödeme bilgilerini (örneğin yetkilendirme, uzlaşma, geri ödeme) ağ katılımcıları arasında nasıl yapılandırıldığını ve değiştirildiğini tanımlar. Ağ ortamında, ihraç eden kuruluşlar ve acquirer kuruluşları, distribütörleri gibi hareket ederler - ihraç eden kuruluşlar, daha fazla kartı kullanıcılara ulaştırmaktan sorumludur, acquirer kuruluşları ise mümkün olduğunca çok sayıda kart terminali ve ödeme geçidi sağlayarak, işletmelerin kredi kartı ödemelerini kabul edebilmesi için çalışır.
Ayrıca, kredi kartı organizasyon ağlarının iki türü vardır: "açık döngü" ve "kapalı döngü". Visa ve Mastercard gibi açık döngü ağları birçok tarafı içerir: ihraç eden banka, tahsil eden banka ve kredi kartı organizasyon ağı kendisi. Kredi kartı organizasyon ağı iletişimi ve işlem yönlendirmesini kolaylaştırır, ancak daha çok finansal kuruluşların kredi kartı çıkarması ve müşteri hesaplarını yönetmesi için bir pazar gibidir. Açık döngü ağları için yalnızca bankaların kredi kartı çıkarmasına izin verilir. Her bir banka kartı veya kredi kartının bir banka tanımlama numarası (BIN) vardır, bu numara Visa tarafından bankalara sağlanır ve PayFacs gibi banka dışı varlıkların kredi kartı çıkarması veya işlemleri işlemesi için "BIN sponsoru" ihtiyaç vardır.
Buna karşılık, American Express gibi kapalı döngü ağları kendi kendine yeterlidir ve bir şirketin işlem sürecinin tüm yönlerini yönetmesiyle çalışır - genellikle kendi kartlarını çıkarır, kendi bankalarıdır ve kendi satıcı kabul hizmetlerini sunarlar. Genel olarak, kapalı sistemlerin daha fazla kontrol ve daha iyi kâr sağladığı düşünülmektedir, ancak bunun bedeli, satıcı kabulünün daha sınırlı olmasıdır. Aksine, açık döngü sistemleri daha geniş bir benimseme sunar, ancak bunun bedeli, katılımcıların kontrolü ve gelir paylaşımıdır.
Ödeme ekonomisi oldukça karmaşık olup, ağda çok katmanlı ücretler bulunmaktadır. Değişim ücreti, kartı çıkaran bankanın müşterilerine erişim sağlamak için aldığı ödeme ücretinin bir parçasıdır. Teknik olarak, tahsilat bankası doğrudan değişim ücretini ödemekle birlikte, maliyet genellikle satıcılara aktarılır. Kart organizasyonları ağı genellikle değişim ücretlerini belirler ve bu, ödeme toplam maliyetinin büyük bir kısmını oluşturur. Bu ücretler, farklı bölgelerde ve işlem türlerinde büyük farklılıklar göstermektedir. Örneğin, ABD'de, tüketici kredi kartı ücretleri yaklaşık %1.2 ile %3 arasında değişirken, Avrupa Birliği'nde üst sınır %0.3'tür. Ayrıca, kart grubu ücreti de kart organizasyonları ağı tarafından belirlenir ve bu, tahsilat kuruluşları ile kartı çıkaran bankalar arasında bağlantı sağlamak ve işlemlerin ve fon akışlarının doğru yönlendirilmesini sağlamak için "kanal" olarak işlev görmektedir. Ayrıca, tahsilat kuruluşuna ödenmesi gereken bir düzenleme ücreti bulunmaktadır ve bu genellikle işlem tutarının veya işlem hacminin bir yüzdesidir.
Bunlar değer zincirindeki en önemli paydaşlar olsa da, gerçek durum, günümüz piyasa yapısının pratikte çok daha karmaşık olduğudur.
Yukarıdaki bağlantıda birkaç önemli katılımcı daha var:
Ödeme ağ geçidi, ödeme bilgilerini şifreleyip ileterek ödeme işleme sağlayıcıları ve tahsilat kurumları ile yetkilendirme işlemi yapar ve anlık olarak işletmelere işlem onayı veya reddi iletir.
Ödeme işleme sağlayıcısı, tahsilat bankası adına ödemeleri işler. İşlem detaylarını ağ geçidinden tahsilat bankasına iletir, ardından tahsilat bankası, yetkilendirme almak için kart organizasyonu ağı üzerinden ihraç bankasıyla iletişim kurar. Ödeme işleme sağlayıcısı, yetkilendirme yanıtını alır ve işlemi tamamlamak için bunu ağ geçidine geri gönderir. Ayrıca, fonların gerçekten satıcı banka hesabına girdiği süreci olan hesap kapama işlemini de gerçekleştirir. Genellikle, işletmeler bir grup yetkilendirilmiş işlemi ödeme işleme sağlayıcısına gönderir, ödeme işleme sağlayıcısı bu işlemleri tahsilat bankasına sunar ve ihraç bankasından satıcı hesabına fon transferini başlatır.
Ödeme hizmet sağlayıcıları veya ödeme hizmeti sağlayıcıları, PayPal ve Square tarafından 2010 civarında ilk kez tanıtılan, işletmeler ve acquires bankaları arasında küçük bir ödeme işleme kuruluşu gibi işlev gören varlıklardır. Birçok daha küçük işletmeyi sistemine entegre ederek, ölçek ekonomisi sağlamak için bir toplayıcı olarak etkili bir şekilde hareket eder ve fon akışını yöneterek, işlemleri işleyerek ve ödemeleri güvence altına alarak operasyonları basitleştirir. PayFacs, kart organizasyonları ağının doğrudan ticari kimliğini taşır ve işbirliği yaptığı işletmelerin onboarding, uyum (örneğin, kara para aklamayla mücadele yasası) ve sigorta yükümlülüğünü üstlenir.
Düzenleme platformu, satıcıların ödeme süreçlerini basitleştiren ve optimize eden bir ara katman teknolojisidir. Tek bir API aracılığıyla birden fazla işlemci, ağ geçidi ve tahsilat kurumuna bağlanarak, konum veya ücret gibi faktörlere göre ödemeleri yönlendirerek işlem başarı oranını artırır, maliyetleri düşürür ve performansı iyileştirir.
1.2 otomatik tasfiye merkezi
Otomatik Teminat Merkezi (ACH), ABD'nin en büyük ödeme ağlarından biridir ve aslında onu kullanan bankalar tarafından sahiplenilmektedir. İlk olarak 1970'lerin başında kuruldu, ancak gerçekten popüler hale gelmesi, ABD hükümetinin sosyal güvenlik ödemelerini göndermeye başlamasıyla gerçekleşti ve bu, ülke genelindeki bankaları bu ağa katılmaya teşvik etti. Bugün, maaş bordrosu işleme, fatura ödemeleri ve B2B işlemleri için yaygın olarak kullanılmaktadır.
ACH işlemlerinin iki ana türü vardır: havale ve çekim. Kullanıcılar maaş aldıklarında veya banka hesaplarını kullanarak çevrimiçi fatura ödediklerinde, ACH ağı kullanıyorlar. Bu süreç, birden fazla katılımcıyı içerir: ödeme başlatan şirket veya birey (başlatıcı), onların bankası (ODFI), alıcı banka (RDFI) ve tüm bu işlemlerin operatörü. ACH sürecinde, başlatıcı işlemi ODFI'ye gönderir, ardından ODFI işlemi ACH operatörüne gönderir, ardından ACH operatörü işlemi RDFI'ye aktarır. Günün sonunda, operatör üyeleri bankaları için net uzlaşma toplamını hesaplar (gerçek uzlaşma yönetiminden Federal Rezerv sorumludur).
ACH ile ilgili en önemli şeylerden biri, riskleri nasıl yönettiğidir. Bir şirket ACH ödemesi başlattığında, bankası (ODFI) her şeyin yasal olduğundan emin olmaktan sorumludur. Bu, özellikle para çekme işlemleri için önemlidir - birinin sizin banka hesap bilgilerinizle izinsiz işlem yaptığını düşünün. Bu tür durumların önlenmesi için, düzenlemeler hesap özeti alındıktan sonra 60 gün içinde itirazda bulunulmasına izin vermektedir ve PayPal gibi şirketler, hesap sahipliğini doğrulamak için küçük test ödemeleri yapma gibi akıllıca doğrulama yöntemleri geliştirmiştir.
ACH sistemi modern ihtiyaçları karşılamak için sürekli çaba sarf etmektedir. 2015 yılında, "aynı gün ACH" hizmetini başlatarak ödemeleri daha hızlı işleme almayı sağladılar. Ancak yine de gerçek zamanlı transfer yerine toplu işleme bağımlıdır ve bazı sınırlamaları vardır. Örneğin, tek bir işlemde 25,000 dolardan fazla gönderemezsiniz ve uluslararası ödemeler için geçerli değildir.
1.3 Havale
Havale, yüksek değerli ödemelerin işlenmesinin temelidir; ABD'deki iki ana sistem Fedwire ve CHIPS'tir. Bu sistemler, hemen tasfiye edilmesi gereken zaman açısından acil ve güvenli ödemeleri işler; bunlar arasında menkul kıymet işlemleri, büyük ticari işlemler ve gayrimenkul alımları bulunur. Uygulandığında, havale genellikle geri alınamaz; alıcının izni olmadan iptal edilemez veya geri alınamaz. Toplu işleme işlemleri yapan geleneksel ödeme ağlarının aksine, modern havaleler gerçek zamanlı tam tasfiye sistemini (RTGS) kullanır; bu, her işlemin gerçekleştiği anda ayrı ayrı tasfiye edildiği anlamına gelir. Bu, sistemin her gün yüz milyarlarca doları işlediği için önemli bir özelliktir; geleneksel net tasfiye yöntemleriyle bankaların günlük iflas riski çok yüksektir.
Fedwire, katılımcı finansal kuruluşların aynı gün para transferleri göndermesine ve almasına olanak tanıyan bir RTGS sistemidir. Bir işletme havale başlattığında, bankası isteği doğrular, hesaptan para keser ve Fedwire'a bir mesaj gönderir. Ardından, Federal Rezerv Bankası hemen gönderen bankanın hesabından para keser ve alıcı bankanın hesabına aktarır, ardından alıcı banka nihai alıcının hesabına aktarır. Sistem, bir önceki gün akşam 9'dan ABD Doğu Saati akşam 7'ye kadar çalışır, hafta sonları ve federal tatil günlerinde kapalıdır.
CHIPS, büyük Amerikan bankaları tarafından bir clearinghouse aracılığıyla sahip olunmaktadır ve özel sektör için daha küçük bir alternatif sunmaktadır; yalnızca birkaç büyük bankaya hizmet vermektedir. Fedwire'ın RTGS yönteminin aksine, CHIPS bir netleştirme sistemidir; bu, sistemin aynı taraflar arasında birden fazla ödemenin yapılmasına izin verdiği anlamına gelir. Örneğin, Alice Bob'a 10 milyon dolar göndermek isterken, Bob da Alice'e 2 milyon dolar göndermek istiyorsa, CHIPS bu ödemeleri birleştirerek Bob'un Alice'e ödediği 8 milyon dolarlık bir ödeme haline getirir. Bu, CHIPS ödemelerinin gerçek zamanlı işlemlerden daha uzun sürmesi anlamına gelse de, çoğu ödeme yine de aynı gün içinde düzenlenmektedir.
Bu sistemlerin tamamlayıcısı olarak, SWIFT aslında bir ödeme sistemi değildir, finansal kurumlara yönelik küresel bir bilgi ağıdır. 11.000'den fazla üye kuruluşu temsil eden hissedarları olan, üyeler tarafından sahip olunan bir kooperatif organizasyondur. SWIFT, dünya genelindeki bankaların ve menkul kıymet şirketlerinin güvenli yapılandırılmış bilgileri değiş tokuş etmesine olanak tanır; bu bilgilerin çoğu çeşitli ağlar üzerinden ödeme işlemlerini başlatmaktadır. Statrys'a göre, SWIFT transferlerinin tamamlanması yaklaşık 18 saat sürmektedir.
Genel süreçte, fon gönderen taraf, bankasına alıcıya bir havale göndermesini talimat verir. Aşağıdaki değer zinciri, iki bankanın aynı havale ağına ait olduğu basit bir durumu göstermektedir.
Daha karmaşık durumlarda, özellikle sınır ötesi ödemelerde, işlemler genellikle SWIFT kullanılarak koordine edilen bir acenteler bankası ağı aracılığıyla gerçekleştirilmesi gerekmektedir.