从 170 万美元到负资产：一位加密投资者的自白

我在加密货币市场中经历过巨大的起起落落。从比特币投资获得百万美元收益，到在 Luna 崩溃中损失惨重，这些经历让我深刻认识到成为优秀投资者的关键。

五大致命错误

1. 忽视市场风险信号

Luna 的崩溃给我造成了巨大损失。我当时对 Luna 保持乐观态度,持有大量 Luna 和 UST,却低估了"脱钩"风险。当 UST 价格下跌到 96 美分时,我本应该立即削减至少 50% 的头寸,但由于"持仓偏见",我选择了忽视这些警告信号。

这次巨大损失让我的资产从一百万美元缩水到了几万美元。但这也成为了我投资生涯中的重要转折点。没有经历过市场的沉重打击,就不可能真正成长为一名优秀的投资者。

2. 缺乏明确的止损策略

以 Beam 为例,我没有为它设定有效的止损策略。价格走势早已发出警告信号,但我选择忽视了这些信号,直到价格进一步下跌。

对于长期持有的币种,我通常不会设定 100% 的止损,而是根据币种的基本面和投资期限来调整止损比例。无论是短期还是长期交易,设定止损都是至关重要的。

3. 未能及时获利了结

这可能是我多年来犯的最严重的错误。以 Lucky Coin 为例,我在高峰期持有的价值约为 170 万美元,但由于未能及时获利了结,最终这些收益全部蒸发。

我被眼前的快速上涨所迷惑,错误地认为价格还有更大的上涨空间,因此未能遵循自己的投资规则。按照我的规则,当某个币种的价格翻倍时,我应该至少提取初始投资,以确保本金安全,但这次我没有这样做。

4. 仓位管理失误

在这一周期中,我有时会在某个币种上投入过多的资金,这种过大的仓位让我在交易中变得情绪化,难以作出理性决策。相反,有些时候我对某个币种非常有信心,却没有匹配足够的资金投入,导致错失了更大的收益。

我的建议是,在单一币种上的投资不要超过总投资组合的 5%。如果你将仓位限制在 5% 以内,可以有效避免因仓位过大而导致的重大损失。

5. 持有过多山寨币

在 2021 年,我的投资组合中持有了多达 30 种甚至更多的币种。当市场开始转向时,管理如此庞大的投资组合成了一场噩梦。

我的目标是将投资组合浓缩到 5 到 10 种币,而不是 20 到 30 种。通过减少持仓数量,你可以更专注于研究和管理每个币种,从而提高投资的整体效率和收益。

总结

这五个核心错误是投资者在这一周期中最容易犯的:持仓偏见、没有设置无效化条件、不及时获利、仓位管理失误以及持有过多币种。认识到这些问题,并制定相应的改进计划,是成为优秀投资者的关键。

要想在投资中保持一致性,首先需要认识到问题所在。在解决问题之前,必须清楚问题是什么。逐一回顾这些错误,反思它们的根源,并制定一个解决方案。将这个清单放在显眼的位置,在市场情绪高涨或低迷时,始终提醒自己坚持这些原则。