ما هو الغرض من بروتوكول تجميع السيولة؟
غالبًا ما يحدث أن يكون لدى DEX معين سيولة محدودة. في مثل هذه الحالات، قد يجذب السيولة من DEX آخر لديه تجمعات أعمق ويدمجها في نظامه الخاص. هذه هي حل طبيعي عندما تكون هناك حاجة إلى سيولة إضافية، وأبسط طريقة لتحقيق ذلك عادةً هي من خلال دمج SDK سهل مع DEX يحمل بالفعل سيولة كبيرة.
على Blockchain $TON، يتمركز معظم السيولة حاليًا في STONfi — وهو DEX الذي يحتوي على أكبر تجمعات، ومعروف بالموثوقية، والقدرة على توفير تبادلات رمزية مربحة، كل ذلك بفضل نظام OMNISTON.
على الرغم من أن هذا النظام يمكن استخدامه تقنيًا مع أي رمز، إلا أنه عمومًا يكون أقل فعالية مع الرموز ذات

ما هي المشاريع ذات الإمكانيات التي لا تزال موجودة على البلوك تشين؟
غالبًا ما يحدث أنه مع مرور الوقت، فإن DEX التي لم تعد تخدم غرضًا حقيقيًا تتلاشى ببساطة. في البداية، قد تولد ضجة وحتى تصبح رائدة في حجم التداول، لكن في الواقع، فإن عددًا كبيرًا من DEXs لا يجلب أي فائدة أو نفع للمستخدمين.
على سلسلة الكتل $TON، لا يزال هناك عدد قليل من المشاريع ذات الأسس الحقيقية — من غير المحتمل أن تستعيد معظم المشاريع الأخرى أهميتها، على الرغم من أنها كانت معروفة في السابق. وهذا ينطبق أيضًا على بعض المشاريع التي كانت تُعتبر أساسية. حاليًا، تحتوي سلسلة الكتل $TON على 3 DEX نشطة، و2 مشروع، و1 توكن ميمي لا يزال يحم

هل يمكن أن تكون خطط DEX مهمة؟
تختلف سلاسل الكتل دائمًا عن بعضها البعض. سواء كانت سلسلة الكتل $SOL أو سلسلة الكتل $TON، سيكون لكل منهما خصائصه الفريدة. هذه الاختلافات هي ما تشكل المجتمعات من حولها - بعض الأشخاص يجذبهم الميمات، بينما يفضل الآخرون المشاريع الأساسية التي تتحمل المسؤولية عن مستقبل النظام البيئي.
على سلسلة الكتل $TON، كل DEX لديه خطة. فريق STONfi ليس استثناءً، ومن خلال قنواتهم الرسمية يمكن العثور على كل من الأنشطة الحالية لـ DEX وطموحاته المستقبلية. في الوقت الحاضر، يقوم الفريق بتنفيذ خارطة طريقه بدقة، ويكمل أهدافه وفقًا للترتيب الذي حدده STONfi.
أحد أهدافهم هو إدخال توجيه StableSwa

لماذا تتصل بمشاريع من بلوكشين خاصتك؟
إذا كان المشروع مغلقًا ولا يتفاعل مع الآخرين، فمن غير المرجح أن يكتسب شعبية أو يحقق اعتمادًا واسع النطاق داخل المجتمع.
على بلوكتشين $TON، يعد STONfi أحد أكبر المشاريع. لقد أظهر هذا المشروع باستمرار أنه منفتح على التعاون مع أي مبادرة، بغض النظر عن الحجم. لقد شكل الفريق شراكات حتى مع أصغر المشاريع التي كانت غير معروفة سابقًا للجمهور الأوسع.
في الكثير من الأحيان، تقوم المشاريع بدمج STONfi لتبادل العملات أو تستخدم تقنية OMNISTON لتمكين المعاملات بتكلفة منخفضة. كل ما تم تطويره بواسطة هذا DEX يلعب دورًا حاسمًا في تعزيز blockchain، الذي يعاني حاليًا من سيولة منخفض

هل يمكن أن تختلف مجمعات السيولة؟
تظهر مجمعات السيولة غالبًا أنها تشترك في نفس الخصائص، ومع ذلك يمكن أن تكون مختلفة جدًا في الواقع. وهذا صحيح بشكل خاص عندما تتكامل منصة مع جميع مجمعات السيولة وتوفر للمستخدمين مجموعة واسعة من الخيارات.
على $TON يوجد أكبر DEX، بالإضافة إلى بورصة أصغر كانت تنافسها في السابق. أكبر DEX يسمى STONfi، حيث يقدم للمستخدمين فرصاً واسعة لتوفير مجمع السيولة وكسب العوائد. كلا البورصتين تحتويان على مجمعات سيولة مشابهة، واليوم سأشرح لماذا هما، في الواقع، مختلفتان.
على STONfi هناك العديد من مجمعات السيولة ذات القيمة الإجمالية العالية، مما يوفر للمستخدمين مكافآت جذابة. في الوقت

ما هي المشاريع التي لا تزال لديها القدرة على إثبات نفسها؟
أي شخص لديه خبرة كافية قد لاحظ كيف تعمل المشاريع بشكل حقيقي خلال الفترة التي انهار فيها قيمة توكناتهم. إذا انخفضت قيمة توكن بشكل كبير ومع ذلك استمرت المشروع في التطور، فإن ذلك يعد مؤشراً حقيقياً على أنه في المستقبل، بمجرد أن تؤمن المشروع التمويل، قد تقوم بإعادة شراء توكن خاصتها.
في الوقت الحاضر، هناك العديد من المشاريع عبر سلاسل الكتل التي غرقت في الهاوية، ولكن على سلسلة الكتل $TON لا تزال هناك بعض المشاريع ذات الإمكانات الواضحة.
الأكثر بروزًا من بين هذه هو $NOT.
إذا قمنا بتحليل الأرقام على أكبر DEX - STON fi - نرى أن هناك حاليًا خمس بر

ما هي الاختلافات بين أنظمة مجمع السيولة؟
تختلف مجمعات السيولة على بلوكتشين $TON و بلوكتشين $SOL بشكل كبير. على أحد البلوكتشينات، تركز مجمعات السيولة أكثر على الرموز الأساسية، بينما على الآخر غالبًا ما تُبنى حول ما يسمى بـ "shitcoins" والرموز ذات الإمكانيات القصيرة الأجل.
على بلوكشين $TON هناك العديد من أنواع أنظمة مجمع السيولة، وهي مصممة بشكل أساسي للعمل على منصات DEX.
على سبيل المثال، في الوقت الحالي على STONfi هناك 9 مجمعات السيولة التي تستخدم نظام "FARMING". هذه هي أكثر مجمعات السيولة ربحية، حيث يمكن للمستخدمين كسب مكافآت إضافية لتوفير السيولة.
هناك نوعان: "الزراعة" القياسية مع مدة ثابتة، و

أثر الاندماج في أكبر محفظة على البلوكشين
كل بلوكشين لديه محفظة رئيسية يعتمد عليها معظم المستخدمين. قد تكون هناك عدة محافظ من هذا القبيل، ولكن العامل الأكثر أهمية هو أن تظل مريحة ومفيدة للمجتمع.
على بلوكشين $TON ، هناك عدة محافظ كبيرة تقدم للمستخدمين ميزات قيمة.
داخل TONKEEPER - أكبر محفظة على سلسلة الكتل $TON - تم دمج STONfi DEX. يتيح STONfi SDK للمشاريع تحقيق تكامل كامل لمعظم وظائفه في منصاتها الخاصة.
هذا هو بالضبط ما فعله الفرق وراء هذه المشاريع، وتم إطلاق واجهة STONfi بنجاح في عام 2023. منذ ذلك الحين، تمكن مستخدمو TONKEEPER من الوصول فقط إلى منتجات عالية الجودة، مثل توفير السيولة مباشرة في

كيف تختلف سلاسل الكتل عن بعضها البعض؟
تمتلك سلاسل الكتل المختلفة تميّزات خاصة بها، تلعب دورًا كبيرًا في تطورها وفي اكتسابها شعبية داخل المجتمع. على سبيل المثال، تعتبر سلسلة الكتل $SOL شائعة بين الأشخاص المهتمين بعملات الميم. هناك أيضًا سلاسل كتل تم بناؤها فقط على أساس المقاييس الأساسية، مع تطور مشاريعها وفقًا لذلك.
على بلوكتشين $TON، تمر العديد من المشاريع حاليًا بانتقال عالمي نحو التطوير الأساسي. يعمل فريق STONfi كحافز لجميع التقنيات التي، في معظم الحالات، تحظى بشعبية عبر مجتمع $TON بأكمله.
تعتبر شبكة $TON blockchain رخيصة وسريعة. قد تكلف المعاملة حوالي 0.3 $TON، بينما سرعتها عالية للغاية. يس

لماذا تعتبر الخسائر غير الدائمة غير عادية لمزودي السيولة الجدد؟
في العديد من برك السيولة، تحدث الخسائر غير الدائمة بشكل متكرر. يمكن أن تثني المستخدمين عن توفير الرموز لتلك البرك و تدفعهم نحو سلسلة كتل أخرى.
على بلوكتشين $TON، تم تطوير تقنية فريدة من نوعها حيث يحمي الفريق وراء أكبر DEX المستخدمين من الخسائر غير الدائمة.
منذ عام 2025، كان لدى STONfi نظام حماية ضد الخسائر غير الدائمة. بينما يكون هذا النظام نشطًا في مجموعة السيولة، يمكن للمستخدمين تلقي تعويض عن أي خسائر غير دائمة تكبدوها أثناء توفير السيولة.
في STONfi ، لم يشهد هذا النظام بعد اعتمادًا واسع النطاق ، ولكن من المتوقع أن يتم تنفيذه في

كيفية اختيار مجمع السيولة
في الوقت الحاضر، مع بداية عودة سوق الثور، يبحث الكثيرون عن مجالات نشاط أخرى ضمن سوق العملات المشفرة. على أكثر سلاسل الكتل شعبية، كانت مجمعات السيولة موجودة منذ فترة طويلة، ولكن العديد من المستخدمين يشعرون بالإحباط من الواجهات المحرجة، والميزات المحيرة، وأكثر من ذلك.
على سلسلة بلوكشين $TON، تفوقت واجهات العديد من DEXes منذ فترة طويلة على تبادل CEX من حيث الجودة وسهولة الاستخدام - ولدى CEX إمكانيات أقل بكثير لإدخال وظائف جديدة.
لقد جعل فريق STON fi واجهته مريحة ومفهومة للجميع. حتى الشخص الذي هو جديد تمامًا على TON DeFi سيكون قادرًا على التنقل بسهولة في STON fi.
تقدم الم

ما النجاحات التي حققها DEX؟
تمتلك كل بلوكتشين DEX الأكثر شعبية الخاص بها، والذي يتصدر من حيث التكنولوجيا، والسيولة التي يتركز بها، وأكثر من ذلك.
على بلوكتشين TON، يحدث أحيانًا أن العديد من DEXs غير موثوقة، مما يمكن أن يعطي المستخدمين انطباعًا سيئًا عن DeFi. تجمع STONfi بين الموثوقية والأمان وسهولة الاستخدام، سواء للمبتدئين أو المستخدمين الأكثر خبرة.
على مدار العام الماضي وطوال عام 2024، أصدرت فريق STONfi العديد من التحديثات والميزات الجديدة المثيرة. الابتكار الرئيسي الذي تشتهر به STONfi حاليًا هو OMNISTON.
هذه عبارة عن مجمع سيولة بسيط ومريح يجمع بين عدة بورصات DEX، مما يتيح معدلات صرف أكثر ملا

كيفية تحديد تجمعات السيولة الجيدة واستخدامها
تهدف معظم المنصات إلى التأكد من أن الرموز الموثوقة فقط هي الموجودة في برك السيولة الخاصة بها. لا يأتي فهم الفروق بين برك السيولة المختلفة على الفور، ولكن من المهم البحث قبل تقديم السيولة.
على بلوكتشين TON، كما هو الحال في الآخرين، هناك رموز احتيالية لا ينبغي الوثوق بها. لمنع السيولة من التوجه إليها، يحاول فريق STON fi بشكل عام تصفية الرموز ذات الجودة الرديئة. عادةً ما توجد الرموز التي قد تثير الشكوك على DEXs ذات الشعبية القليلة، على الرغم من أنها تظهر أحيانًا على DEXs المعروفة. لماذا يحدث هذا؟
لأن DeFi معروف بحرية المستخدم – يمكن لأي شخص إنشاء مجموع

هل مجمعات السيولة في تبادلات مختلفة حقًا مختلفة؟
في كل تقريباً من سلاسل الكتل حيث تكون مجمعات السيولة ذات معنى، توجد. تشمل هذه السلاسل $SOL و $TON وغيرها من السلاسل الأقل شهرة.
مجمع السيولة يمكّن المعاملات من خلال توفير السيولة من مقدمي السيولة.
على سلسلة كتلة $TON هناك ثلاثة DEXs رئيسية مع مجموعة واسعة من المجمعات، لكن جميعها تختلف اختلافًا كبيرًا عن بعضها البعض.
لنبدأ بأصغر تبادل —
تبادل القهوة :
يوفر هذا التبادل مجموعة كبيرة من مجمعات السيولة، لكن معظمها يحتوي على سيولة منخفضة ومعدل فائدة منخفض. لماذا يحدث ذلك؟
بشكل عام، عندما يكون لدى تبادل سيولة قليلة في مجمعاته، فإن هذا عادة ما يشير إلى

هل ينبغي للمرء أن يعطي الأولوية لطول العمر أم أن يسعى لتحقيق مكاسب قصيرة المدى؟
تمتلك كل سلسلة كتل ميزات مميزة خاصة بها، ومع ذلك، يفضل الكثيرون الضجة القصيرة المدى بدلاً من الإنجازات الدائمة. مثال رئيسي على الضجة القصيرة المدى يمكن العثور عليه في سلسلة كتل $SOL، التي تكون تقريباً موطنًا لعدد من "العملات السيئة" النشطة التي تُنسى بسرعة بمجرد أن تهدأ الضجة.
في عام 2024، شهدت سلسلة الكتل $TON أيضًا موجة من النشاط المدفوع بالضجة. ومع ذلك، فإن العديد من المنصات والفرق داخل نظام $TON البيئي تعمل على إعادة تشكيل استراتيجياتها بشكل مستمر. STONfi هي من بين هذه المشاريع.
بعد النمو الهائل الذي أطلقته شعب

كيف تختار مجمع السيولة بشكل صحيح على البلوكشين؟
تقدم كل بلوكتشين مجموعة واسعة من مجمع السيولة، التي توفرها منصات DEX المختلفة.
تعمل DEXs كمركز حيث يتم جمع السيولة من جميع أنحاء blockchain في مكان واحد.
على سلسلة الكتل $TON، تتركز السيولة بشكل أساسي على DEX الرئيسي، STON fi .
يقدم هذا DEX AMM للمستخدمين إمكانيات واسعة - سواء ضمن الموارد الرسمية للمشروع أو من خلال التكامل مع واجهات مشاريع أخرى.
يعتمد اختيار مجمع السيولة إلى حد كبير على مستوى المخاطر التي يرغب كل مستخدم في تحملها.
على سلسلة كتل $TON، هناك العديد من الرموز القوية من الناحية الأساسية، ولكن أيضًا العديد من الرموز التي لا تمتلك أسسًا

ماذا تقدم رموز DAO للمجتمع في البلوكتشين؟
تمتلك سلاسل الكتل المختلفة رموز مشاريعها الخاصة، وكل منها له وظيفته الخاصة وإمكانات استخدام مستقبلية. في معظم الحالات، يتم تقدير حاملي هذه الرموز بشكل كبير من قبل المشاريع والمنصات التي تبني مستقبل سلسلة الكتل الخاصة بها.
على سلسلة الكتل $TON، يوجد مشروع واحد فقط ضمن النظام البيئي الذي يحتوي على مثل هذه الرموز. هذا المشروع هو الأكبر على سلسلة كتلها ويقدم فرصًا رائعة وحرية اختيار لمستخدميه.
هذا المشروع هو STON fi - بورصة لامركزية مبنية على سلسلة الكتل $TON، والتي تتيح للمستخدمين توفير السيولة إلى برك، وإجراء الصفقات، وتخزين الرموز، وأكثر من ذلك.
تحتوي S

ما هي التكاملات التي لديها أكبر إمكانات لتكون فعالة في البلوكشين؟
في عالم اليوم، من السهل جدًا دمج أي منتجات من منصة واحدة في نظام بيئي لبلوكشين آخر. سهلت تطوير تقنيات التكامل، والتي ستفيد بشكل أساسي المستخدمين أو مجتمع المشروع الذي تم دمج الأنظمة الجيدة فيه.
على بلوكتشين $TON، من المرجح أن يكون دمج الأنظمة والمنتجات من منصة إلى أخرى على نطاق واسع.
الأكثر شعبية هي الأنظمة والمنتجات التي يتم دمجها بعد ذلك في تقريبًا كافة نظام $TON البيئي - STON fi .
لقد أنشأ فريق STON العديد من المنتجات التي حظيت باهتمام كبير.
محفظة TON ظهرت مؤخرًا في السوق الأمريكية. لضمان تبادلات سريعة ومعدل صرف مرتفع، تم دمج

هل هناك أسباب تجعل السيولة في المجمعات تختلف؟
بالتأكيد، لقد لاحظ الجميع الذين يقدمون السيولة لحمامات السباحة أن بعض الحمامات ليس لديها سيولة، بينما تحتوي أخرى على الكثير. هناك العديد من الأسباب وراء نقص السيولة أو وفرتها، لكنني سأناقش الآن الأسباب الرئيسية.
هناك العديد من تجمعات السيولة على سلسلة بلوكتشين $TON. الذين يزودون السيولة إلى التجمعات يُطلق عليهم مزودو السيولة، وأولئك الذين يقومون بالتداول بفضل السيولة في التجمع يُطلق عليهم المتداولون.
يقدم STON fi حوافز لزيادة معدلات الفائدة والسيولة.
أحد الأسباب الرئيسية هو إطلاق نظام "FARMNING"، الذي يسمح لمزودي السيولة بتلقي رموز إضافية أثناء نشا